El Gobierno lanzó un programa de $2 billones para ampliar el crédito hipotecario, con préstamos a un plazo mínimo de 15 años y una tasa máxima de UVA + 7,50%. La primera licitación de $200.000 millones se realizará la próxima semana.
El ministro de Economía, Luis Caputo, anunció un nuevo mecanismo destinado a ampliar el acceso al crédito hipotecario en Argentina. La iniciativa contempla licitar depósitos a plazo fijo del Fondo de Garantía de Sustentabilidad (FGS) entre bancos, con el objetivo de generar financiamiento de largo plazo para que las entidades puedan otorgar más préstamos para la compra, construcción, ampliación y refacción de viviendas.
Un programa de $2 billones
El esquema presentado por el Gobierno tendrá un monto total de $2 billones, que serán adjudicados mediante licitaciones de $200.000 millones cada una.
Los fondos se colocarán en depósitos a plazo fijo en pesos ajustables por UVA más un spread. El objetivo es que los bancos puedan contar con fondeo de mayor duración y, de esta manera, incrementar su capacidad para ofrecer créditos hipotecarios.
El programa tendrá dos tramos:
- A un año: tasa UVA más un spread mínimo de 2,50%.
- A cinco años: tasa UVA más un spread mínimo de 4,50%.
Cada entidad financiera podrá ofertar hasta el 20% del monto total de cada licitación y tendrá un plazo de 90 días corridos para aplicar los fondos desde la constitución del depósito.
La primera licitación se realizará la semana próxima y tendrá un monto inicial de $200.000 millones, con el objetivo de evaluar la respuesta de los bancos al nuevo mecanismo.
Cómo serán los créditos hipotecarios
El Gobierno estableció condiciones para los préstamos que serán financiados con estos fondos. La tasa máxima permitida será de UVA + 7,50%, mientras que el plazo mínimo será de 15 años.
Además, cada crédito podrá alcanzar un máximo equivalente a 150.000 UVA.
Los préstamos estarán destinados a personas que busquen acceder a su primera vivienda, ya sea mediante la compra de un inmueble o para realizar obras de construcción, ampliación o refacción.
El objetivo es ampliar el crédito hipotecario
Durante la presentación, Caputo destacó el bajo nivel de desarrollo que tiene actualmente el mercado hipotecario argentino en comparación con otros países.
Según explicó el ministro, el stock de créditos hipotecarios representa apenas alrededor del 2% del Producto Bruto Interno (PBI) en Argentina. Como referencia, señaló que en Chile llega aproximadamente al 27%, mientras que en Estados Unidos llegó a representar cerca del 75%.
Para el Gobierno, esto demuestra que existe un amplio margen para aumentar el financiamiento destinado a la vivienda.
El problema que busca resolver el Gobierno
Uno de los principales obstáculos para el crecimiento de los créditos hipotecarios es el descalce entre los plazos de los depósitos que reciben los bancos y la duración de los préstamos hipotecarios.
Mientras los créditos para vivienda requieren financiamiento durante períodos prolongados, las entidades financieras suelen contar con depósitos de plazos mucho más cortos.
La intervención del FGS busca solucionar parte de ese problema al ofrecer a los bancos depósitos de uno y cinco años mediante un mecanismo de licitación.
De esta manera, el Gobierno pretende facilitar el fondeo de largo plazo y generar condiciones para que las entidades puedan acelerar el otorgamiento de préstamos hipotecarios.
El Gobierno apunta también a reactivar la construcción
La iniciativa llega en un contexto en el que el Gobierno busca impulsar el crédito y recuperar la actividad de la construcción.
El desarrollo de un mercado hipotecario más profundo podría tener impacto no solo sobre la compra de viviendas, sino también sobre la construcción y las obras de ampliación y refacción.
La titular del Fondo Monetario Internacional (FMI), Kristalina Georgieva, había señalado durante su visita a Argentina la importancia de reactivar la construcción. En paralelo, representantes del sector habían acercado al Gobierno distintas propuestas para utilizar el FGS como herramienta para ampliar el financiamiento hipotecario.
Con el nuevo programa, el Ejecutivo busca que los bancos tengan acceso a fondos de mayor plazo y que ese financiamiento se transforme en más créditos hipotecarios para las familias.